Comment tirer profit des prêts dans DeFi

Dans la prochaine partie de la série, dans laquelle nous voulons vous faire découvrir le monde de la finance décentralisée en coopération avec Crypto Kingdom, nous nous pencherons sur les prêts, c’est-à-dire les prêts utilisant des cryptocurrences. Et ce, sous une forme totalement décentralisée, là encore sans intermédiaire classique.

Dans notre dernier article, nous nous sommes concentrés sur ce qu’est la finance décentralisée en général. Donc, si vous êtes intéressé par l’essentiel de ce que représente ce domaine très lucratif, vous le trouverez sur ce lien. Les prochains épisodes porteront sur d’autres produits individuels du monde de DeFi. Plus précisément, vous en apprendrez davantage sur le farming des cryptocurrences basé sur l’apport de liquidité et le staking dans les articles suivants. Nous nous pencherons également sur les échanges décentralisés et sur la manière d’en tirer profit.

Qu’est-ce que le prêt dans DeFi

Prêt

Le prêt, comme l’indique la traduction, couvre le domaine de l’emprunt. Si elles fonctionnent sur une base similaire à celle des emprunts traditionnels auprès des institutions financières, il n’y a certainement pas quelques différences. Mais en principe, il s’agit bien sûr de la possibilité d’emprunter de l’argent (cryptocurrencies), pour lequel nous payons des intérêts, et aussi de la possibilité de prêter des cryptocurrencies à quelqu’un et de gagner des intérêts. La principale différence ici, cependant, est que le prêt est entièrement décentralisé et qu’il n’y a pas d’intermédiaire sous la forme d’une entité centrale. L’intermédiaire ici est donc le protocole et seulement le protocole.

Les prêts en crypto-monnaies sont ensuite de plusieurs types, que l’on peut diviser en deux grandes catégories. La première consiste à offrir des prêts spécifiques à des personnes spécifiques. Vous pouvez donc simplement déposer une offre ou une demande de prêt ici ou vous pouvez directement profiter de l’offre de quelqu’un d’autre. Dans le second cas, qui est nettement plus populaire à l’heure actuelle, nous utilisons plutôt des pools (agrégats) de crypto-monnaies. En réalité, la façon dont cela fonctionne est que nous avons la possibilité de verrouiller nos crypto-monnaies dans un pool, pour lequel nous gagnons un intérêt relativement stable. Leurs valeurs estimées sont connues à l’avance. Les personnes qui souhaitent emprunter peuvent ensuite puiser des cryptomonnaies dans le pool et emprunter en fonction de conditions prédéfinies.

Dans les deux cas, la garantie est donc un concept très important, c’est-à-dire, en principe, une sorte de sûreté. En effet, pour pouvoir emprunter un certain montant de crypto-monnaies, vous devez prouver (et dans de nombreux cas verrouiller) que vous disposez d’un montant suffisamment élevé de crypto-monnaies sur votre compte. Il est alors courant que les produits de prêt DeFi exigent que la garantie soit au moins égale à environ 150 % des cryptomonnaies prêtées. Le prêt est donc particulièrement adapté aux personnes qui veulent lever des fonds supplémentaires pour le trading ou qui ont besoin de payer des dépenses aiguës, mais qui souhaitent tout de même détenir les cryptocurrences en question car elles s’attendent à ce que leur prix augmente.

Toutefois, un problème peut survenir lorsqu’une crypto-monnaie est utilisée comme garantie et que sa valeur en dollars s’effondre (de plus de 50 %). Un exploit de prêt éclair peut alors se produire, dans lequel l’emprunteur ne rembourse pas le prêt parce qu’il est plus avantageux économiquement de perdre le dépôt, qui vaut déjà moins en termes de dollars. Les défenses contre ces types d’exploits varient en fonction de la plate-forme. Cependant, il est important de garder cela à l’esprit.

Comment commencer à utiliser les prêts dans DeFi ?

Prêt

Dans le cours « Faites gagner vos crypto-monnaies », nous avons également préparé un tutoriel spécifique sur l’une des plateformes de prêt. En outre, vous trouverez également de nombreuses autres démonstrations pratiques sur la façon de commencer à prêter vos crypto-monnaies.

Là encore, vous avez le choix entre deux options. Le prêt DeFi est considéré par certains comme un prêt de pair à pair sur des plateformes centralisées comme le très connu projet Celsius. De même, certaines bourses centralisées proposent déjà des prêts de crypto-monnaies. Cependant, en raison de l’entité centrale qui contrôle le produit, DeFi est plutôt hors principe. Cependant, pour utiliser ces produits, vous devrez créer un compte sur la plateforme et y envoyer quelques crypto-monnaies (ou les acheter avec des fiats).

Les autres types de produits de prêt, que nous pouvons en toute bonne conscience déjà qualifier de DeFi, fonctionnent alors directement sur la blockchain sous la forme d’applications décentralisées. Pour les utiliser, vous aurez donc besoin d’un portefeuille de crypto-monnaies pris en charge par la plateforme. Vous devrez également réconcilier la blockchain. Bien entendu, vous ne pouvez utiliser la plateforme de prêt basée sur l’Ethereum qu’avec un portefeuille prenant en charge la blockchain Ethereum. L’une des options les plus populaires consiste à utiliser un portefeuille dans le navigateur MetaMask. Ce dernier prend également en charge l’ajout de plusieurs blockchains. Les instructions sur la façon de l’utiliser peuvent être trouvées ici.

Avantages des prêts DeFi

Possibilité d’obtenir des intérêts élevés
Faibles frais (selon la plateforme et la blockchain)
Décentralisation
Pas de censure, accès libre
Disponibilité 24/7 dans le monde entier
Un processus plus simple que les institutions traditionnelles
Possibilité d’obtenir un prêt tout en conservant des crypto-monnaies.

Inconvénients du prêt DeFi

Les exploits des prêts flash
Possibilité d’un hack ou d’un bug dans un contrat intelligent
Volatilité des taux de change des crypto-monnaies
Dans certains cas, une réglementation peu claire
Il n’y a pas de garantie ou d’assurance des dépôts

Le prêt est donc définitivement une alternative intéressante aux produits d’épargne plus traditionnels et aux autres options d’intérêt en crypto-monnaies. Toutefois, il s’agit encore d’un domaine nouveau et en développement, dans lequel, par exemple, les diverses exploitations et pertes de bogues ne font pas exception. Cependant, il compense cela par des taux d’intérêt élevés, où les prêts en stablecoin peuvent rapporter des taux d’intérêt annuels dans les pourcentages à un chiffre (jusqu’à 10-20% sur certaines plateformes en fonction de la demande) et même plus pour les cryptocurrencies dont les taux de change sont volatils. Dans le prochain épisode, nous examinerons de plus près une sélection des plateformes de prêt de crypto-monnaies les plus importantes et les plus populaires.